報告稱，中國經濟將維持其強勁增長速度，這讓人們有理由相信，中國會進一步增加其國防經費。中國國防預算一直維持著高增長速率。到2008年的時候，中國國防預算的增長速率已連續二十年超過兩位數。一些中國人承認，1991年至2010年是中國經濟增長的黃金期，這使中國進一步增長其軍費開支成為可能。目前，世界各國的觀家者都在關注著中國國防預算將增長多少的問題。

報告稱，中國的軍事力量正在迅速實現現代化。在建國後幾十年時間里，中國並沒有把側重點放在常規武器現代化上，而是強調通過“最低威懾戰略”——該戰略以有限的核武器與“人民戰爭”為基礎——來保衛祖國。今天，作為應對台海沖突的準備工作，中國大陸試圖獲得武力投射能力。另外，中國大陸還正在努力發展能夠阻止並遲滯美國軍隊的軍事能力，使之無法迅速介入台海沖突。

報告認為，為了實現這一目標，中國一直尋求以非對稱手段破壞在美國佔主導地位的網絡中心戰、並試圖阻止甚至重創美國航母戰斗群。而且，中國還在大力發展外太空能力，並努力擴大其在太平洋地區的海上力量。中國迅速地建立起了一支強大的武裝力量，重點是強調海、空力量與戰略導彈部隊(二炮部隊)。毫無疑問，這樣的軍事現代化能力需要中國擁有大量的資金與復雜的技術。

報告稱，從理論上來講，中國的軍事現代化會隨著其軍費的增加而逐步實現。不過，中國的科學技術水平——尤其是其軍用技術水平——仍然較低。特別是中國還需要從俄羅斯進口一些重要的先進武器系統，如甦-27戰機與甦-30戰機、“基洛”級潛艇與“現代”級驅逐艦——這是因為中國國產武器系統尚存在著一些問題。而且，雖然中國軍工企業的起步源自對俄制武器的逆向研究，但其取得的成績還比較有限。所以，如果中國想要趕上美國的腳步，與其試圖依*自己的力量來研發相關技術，還不如從俄羅斯或其他先進國家進口武器及技術或與之合作。相比之下，後者是一條更加可行的道路。

然而，如果俄羅斯斯經濟增長的趨勢更為強勁，並開始將中國視為一個威脅，那麼俄羅斯是否會繼續為中國提供先進武器系統及技術就另當別論了。從另一方面來說，如果俄羅斯繼續將中國視為其對抗美國、實現“多極世界”的重要合作伙伴，那麼其可能繼續為中國軍事現代化提供支持。換句話說，中國軍事現代化的進程不僅要依賴中國經濟的發展，還要依賴未來其與諸如美國與俄羅斯等其他國家的戰略關系。

報告認為，中國如何對其經濟發展成果進行再分配，特別是它能夠將其軍事力量的現代化進行到何種程度，這些都與中國所奉行的外交政策有著莫大的關系。中國的外交政策可以概括成:“通過增強中國的綜合國力及中國作為一個強國的影響力，來創造有利的國際環境，以便在21世紀完成中華民族的復興大業”。為達到這一目的，支持長期的經濟發展是至關重要的，這樣便能夠維持穩定、和平的國際環境。

此外，還有一個可能會在中美兩國間引發戰略對抗的最危險因素，那便是台灣問題。報告認為，台灣問題是一個“核心問題”，在這件事情上，中美兩國發現其很難兼顧彼此的利益。在大陸，大多數輿論都認為其可以通過使用武力來收復台灣。自2000年陳水扁政府上台以來，台灣民眾的主體性不斷增強，與此同時，台灣同大陸之間的經濟聯系也得到了鞏固。專家預測稱，2008年上台的馬英九政府將會進一步鞏固台灣同大陸之間的經濟聯系，如果該政策繼續得以實施，那麼台灣地區宣布獨立並由此激怒大陸政府的可能性便會降低。今天，越來越多的人民開始意識到，在不久的將來，台灣地區將不會獨立。

報告認為，雖然台灣地區的戰略地位在很大程度上取決于中美關系和美國對中國大陸與台灣地區的政策，但中國大陸仍很有可能堅持統一台灣。從另一方面來講，如果中國要決定用武力統一台灣，美國方面也絕對不可能輕易放棄親美的台灣。這就是三方希望維持台灣海峽現狀的原因。台灣問題的當前局勢很可能會持續到 2020年。